DGAP-News: MEDEC Ltd.

DGAP-News: Medec Ltd.: MEDEC übernimmt ATOS, einen in Singapore führenden Anbieter im Wellnessbereich und etabliert die MEDEC - ATOS Gruppe

Medec Ltd. / Firmenübernahme

29.05.2007

Veröffentlichung einer Corporate News, übermittelt durch die DGAP - ein Unternehmen der EquityStory AG. Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich. ---------------------------------------------------------------------------

28.5.2007 - MEDEC Limited [ASX: MAA], eine in Perth ansässige Firmengruppe, welche Produkte und Dienstleistungen für den Gesundheitsbereich anbietet, hat eine Vereinbarung unterzeichnet, 75,5% Anteile an der ATOS Wellness Pte Ltd. Gruppe in Singapore zu übernehmen, mit der Option, die Anteile auf 100% im Kalenderjahr 2010 zu erhöhen.

ATOS ist ein sehr gut etabliertes Unternehmen, welches seit 23 Jahren in Singapore tätig ist. ATOS betreibt 4 exklusive Wellness Zentren und hat einen Großhandel und Einzelhandel für MEDEC Produkte und weiterer ähnlicher Produkte. Der Produktverkauf macht 40% des ATOS Geschäftes aus.

Diese Übernahme ist die zweite große Akquisition, die MEDEC in den letzten 12 Monaten in Singapore gemacht hat, sie schließt an die Übernahme von 75,5% von Body Contours Pte Ltd. an. Mr. Siva Ananda Rajah, der Gründer und Direktor von ATOS, ist auch der Gründer von Body Contours und die treibende Kraft hinter der weiteren Expansion von MEDEC in Singapore. Mr. Rajah hat in den letzten 4 Jahren den Vertrieb der MEDEC Produkte in Singapore geleitet und ist seit 12 Monaten der CEO von MEDEC Asia.

Ms. Pathma Sivaguru Ayadurai, Mitbegründer und Managing Direktor von ATOS, wird weiterhin die ATOS Gruppe leiten und zusätzlich die Position des Chief Operating Officers der MEDEC - ATOS Gruppe übernehmen.

Kernpunkte der Fusion mit der ATOS Gruppe:

• Großer Synergie Effekt mit den anderen MEDEC Dienstleistungsgeschäften in Asien, Australien und Europa. Die MEDEC - ATOS Gruppe wird der größte Anbieter im Wellness Bereich in Singapore und angrenzender Region sein, mit mehr als 300 Therapeuten, Physiologen und Ärzten.

• Gewinnbringendes, gut etabliertes Geschäft mit sehr gutem Cash Flow.

• Bestehendes Management-Team, um die MEDEC Produkte und Dienstleistungen in Asien zu etablieren.

• Gut etablierte und kostengünstige Infrastruktur für internationales Marketing, Administration, Schulung and weitere Forschung und Entwicklung.

Die Umsatzerwartung der ATOS Gruppe für die 12 Monate vom 01. Juli 2006 bis 30.06.2007 liegt bei S$15,0 Millionen mit einem EBITDA von S$3,0 Millionen. Der Umsatz für das nächste Finanzjahr bis Ende Juni 2008 wird auf S$16,5 Millionen mit einem EBITDA von S$3,3 Millionen geschätzt, da die neuen Wellness Zentren bereits den Betrieb aufgenommen haben. MEDEC wird 75,5 % der ATOS Gruppe von den bestehenden Aktionären übernehmen, zu einem Preis von A$11,99 Millionen und folgenden Zahlungsmodalitäten:

• 50% der Zahlung ist bei Abschluss der Übernahme fällig (angestrebtes Datum ist der 30. Juli 2007) gegen A$5,99 Million in MEDEC Aktien bei einem Wert von A$0,20 pro Aktie, welches 14,99 Millionen Aktien pro Verkäufer ausmacht.

• Die verbleibende Zahlung von A$5,99 Millionen wird im Jahre 2009 fällig, im Anschluss an die Veröffentlichung des geprüften Jahresergebnisses zum 30. Juni 2009. Die Zahlung erfolgt in bar und/oder MEDEC Aktien zum Wert von A$ 0,20 pro Aktie.

Die Verkäufer garantieren ein durchschnittliches EBITDA von S$3,33 Millionen pro Jahr über 3 Jahre. Sollte ATOS dieses EBITDA nicht erreichen, wird die Bewertung von ATOS reduziert und die zweite Zahlung wird entsprechend angepasst. Es erfolgt jedoch keine Anpassung, falls das EBITDA die S$3,33 Millionen überschreitet.

Die Übernahme ist abhängig von der Due Diligence sowie der Erstellung aller gesetzlich notwendigen Dokumente und der Zustimmung der MEDEC Aktionäre. Eine Aktionärsversammlung ist für den 26. Juli 2007 vorgesehen. In Anerkennung der ATOS Firmengröße sowie seiner 23-jährigen Firmengeschichte und um die Bedeutung der ATOS Akquisition zu unterstreichen, wird den Aktionären eine Namensänderung auf MEDEC - ATOS Limited vorgeschlagen werden. 'Diese Übernahme bedeutet eine weitere Expansion von MEDEC im Verkauf der MEDEC Produkte via Dienstleistungsunternehmen direkt an die Kunden,' so Gordon Getley, Chairman von MEDED Limited. 'Wir setzen hiermit den Trend fort, den wir vor 12 Monaten mit der Akquisition von Mehrheitsanteilen in Body Contours, Bodycure und Inspired Life Wellness Bereich begonnen haben.

'Diese Akquisition stärkt zusätzlich MEDEC's Basis in Asien im Management, Administration, Logistik und Verkauf,' sagt Frank Welsch-Lehmann, der vor kurzem ernannte CEO von MEDEC. 'Diese Akquisition trägt dazu bei, den Markennamen der MEDEC Produkte in Asien zu verbreiten und MEDEC als Hersteller von erstklassigen Produkten und Dienstleistungen im Wellnessbereich zu positionieren. Der Großteil der Akquisitionen wird beträchtlich den Umsatz der MEDEC Gruppe im Finanzjahr 2008 erhöhen und guten Cash Flow und Profitabilität gewährleisten' fügte Frank Welsch Lehmann hinzu.

'Die MEDEC - ATOS Gruppe wird der Marktführer für Premium Wellness Services und High Tech Produkte in Singapore und der angrenzenden Region sein,' sagt Ms Pathma Sivaguru Ayadurai, Chief Operating Officer der geplanten MEDEC - ATOS Gruppe. 'Wir werden ebenfalls die Administration, Finanzabteilung, Schulung sowie Forschung und Entwicklung der MEDEC - ATOS Gruppe in Singapore ausbauen.' Mr. Siva Ananda Rajah sagte: 'ATOS hat bereits ein starkes Vertriebsnetz für die MEDEC Produkte in dieser Region etabliert und wir sind froh, jetzt auch bei der Herstellung und weiteren Produktentwicklung involviert zu sein,' und fügte hinzu: 'Ich habe nicht nur beruflich, sondern auch persönlich die MEDEC Produkte während der letzten 4 Jahre verwendet und die Vorteile kennengelernt. Auch dieses Mal habe ich Zahlung in Form von Aktien gewählt, zum Preis von AU$ 0,20 pro Aktien, da ich sehr zuversichtlich bin was den Wert von MEDEC betrifft und vor allem das zukünftige Potential von MEDEC - ATOS in Australasien sowie weltweit.'

Weitere Informationen finden Sie unter www.atos.com.sg, www.medec.com.au, und www.bodycontours.com.sg

Frank Welsch-Lehmann Chief Executive Officer +61 (8) 9450 7411

Über MEDEC MEDEC ist eine in Australien ansässige Firmengruppe, die Produkte und Dienstleistungen für den Gesundheitsbereich anbietet. Die Erstnotierung von MEDEC an der Australischen Börse erfolgte im Oktober 2003. Die MEDEC Firmengruppe betreibt Wellness- und Beauty Zentren in Singapore, Malaysia, Indien, Deutschland und Australien. Die MEDEC Gesundheits- und Wellness Produkte werden über 15 firmeneigene Wellness Zentren, 10 Ausstellungszentren, 30 Franchisenehmer und 20 internationale Vertriebsbüros verkauft. MEDEC Produkte werden in mehr als 30 Ländern verkauft. Alle Produkte haben die medizinische Zulassung gemäß der Europäischen Medizinischen Geräteverordnung und sind als Medizinprodukte durch die TGA (Therapeutic Goods Administration) zugelassen.

Seit der Gründung im Jahre 2001 ist die MEDEC Firmengruppe von AU$ 2,0 Millionen in 2003, AU$ 4,0 Millionen in 2004, AU$ 8,0 in 2005 auf mehr als AU$ 20,0 Millionen erwarteter Umsatz für das FJ 2007, angestiegen.

MEDEC's wichtigster Markt ist zur Zeit Südostasien und Australien, mit Wachstum in Europa und einem ersten Start in den USA.





DGAP 29.05.2007 ---------------------------------------------------------------------------